16.02.2024
- 美国消费者支出和零售高于预期；通货膨胀仍然受到有效控制
- 中美航线运价经历大幅上涨，其中中国至美东运价高于美西运价
- 宁波至纽约SOC单程租箱费从去年11月的535美元上涨至今年2月的1730美元，涨幅高达223%
德国汉堡，2024年2月14日：受红海危机影响，航运业在过去几个月经历了运价的大幅飙升。近三个月以来，中美航线的集装箱租赁费率大幅飙升，与危机发生前相比上涨了223%，可谓十分惊人。此外，随着美国经济出现复苏信号，预计用箱需求将在未来几个月逐渐增加。
2023年第四季度，美国GDP增长3.3%，经济表现出强劲韧性。这一增长是由消费者支出、非住宅固定投资、出口和政府支出等因素推动的。此外，12月的个人收入和支出报告反映了较低的通货膨胀率和稳健的家庭支出，经济前景呈现出积极的一面。
与此同时，中国对美线集装箱运输的需求正在激增。
德国艾世捷公司CEO Christian Roeloffs表示：“消费者支出和零售数据的增长表明，商品需求正逐步增加。由于零售商需要补充库存并完成客户订单，对集装箱的需求也将同步增长。”
根据PortOptimizer的数据，与去年同期相比，美国洛杉矶港2024年第6周的集装箱吞吐量达105,076TEU，同比增长38.6%。
一位来自加州的货代人士向艾世捷分享了当前美国市场的情况：“由于红海袭击以及船舶绕航，亚洲运往美国的货物将面临用箱紧张的情况。此外，红海通道、苏伊士运河和巴拿马运河的中断可能导致对美西航线的需求增加。许多进口商选择在美西港口进行货物转运和卡车运输，从而增加了铁路和运输公司的压力。我们建议所有客户提前预测，考虑所有可用的路线，并根据货物生产和交付日期确定最佳方案。”
另一位来自美国货代公司的销售代表表示：“我们海外办事处的同事一直在报告费率大幅飙升，几乎要达到疫情期间的水平。如果二季度达到这样的水平，我丝毫不会感到意外。”
尽管今年用箱需求的前景有所改善，托运人正在努力应对中国集装箱短缺和主要贸易航线运价飙升等问题。
今年2月，中国至纽约、洛杉矶等主要港口的SOC租箱费上涨尤为显著。为了更深入地了解春节所导致的周期性波动，我们放上了去年2月和11月的数据。可以发现，今年2月中美航线的租箱费远超去年同期及11月的水平。
* 注：表中价格数据已根据四舍五入取整
表1： 2023年2月、11月和2024年2月中国至美东、美西SOC租箱费对比（数据来源：艾世捷全球集装箱交易平台）
Christian Reoloffs表示：“过去三个月海运价格的大幅上涨标志着供需动态的显著变化。需求复苏的同时，船舶绕航造成运力紧张。尽管春节前夕用箱需求激增起到了推波助澜的作用，但红海航线改道造成的中断是租箱费率飙升的主要因素。”
春节假期后的运价怎么走？
Christian Roeloffs补充道：“2023年2月的运价在2000美元徘徊，春节假期后又跌了30%，直到3月跌势才止住。今年2月9日的运价为3392美元。如果我们依据周期趋势，那么未来几周运价将跌至2300美元。”
在中国到美东路线上，运价在去年12月15日至今年1月19日期间翻了一番（从2500美元增至5000美元）。
航运公司和承运人可能会在短期内受益于更高的租赁费率。然而，从长远来看，如果这些高成本持续下去，出口商品的成本会增加，从而可能挤压制造商和出口商的利润率。他们可能将这部分成本转嫁给消费者，最终导致进口商品价格上涨。
中美航线SOC租箱费走势
通过下图，我们可以看到今年以来中国至洛杉矶、长滩港等美西港口的租箱费率大幅增加。去年12月，国内至洛杉矶的租箱费为280美元至776美元，去长滩港的租箱费为370美元至710美元。
然而， 1月开始费用飙升，前往洛杉矶的费用从740美元到920美元不等，前往长滩港的费用从700美元到920美元不等。这一趋势一直持续到2月，前往洛杉矶的租箱费已达1070美元至1230美元。
图1：中国至美西航线SOC单程租箱费
图2：中国至美东航线SOC单程租箱费
去年9月至12月，中国到纽约和萨凡纳的SOC租箱费分别为400美元至820美元和590美元至1043美元。今年1月以来，费用明显上涨，到纽约的费用从608美元到1008美元不等，到萨凡纳的费用从706美元到733美元不等。2月份涨势维持，到纽约的费用达到1290美元至1730美元。
近三个月以来，中国到纽约的租箱费翻了一番，中国到洛杉矶的租箱费增加了近435美元。
